近日，摩洛哥球星阿什拉夫·哈基米在离婚案中的财产操作，让很多人看得一愣。妻子在法庭上要求分共同财产，却发现他名下几乎空空如也，房子、工资乃至日常开销，都由他母亲控制，甚至最后还分走了妻子名下的部分存款。

很多网友认为，这算不算转移财产？其实不然，哈基米的做法，是将大部分收入留存在母亲控制的公司里，自己只领少量工资，从法律形式上切断了个人与主要财产的直接联系。

类似的安排在国内也挺常见。例如一位曾涉足智能手机行业的企业家在背负巨额债务期间，也因其财产安排备受关注。该企业家在创业失败并承担个人担保责任后，其名下可直接执行的资产有限。据网传，其将不少财产通过信托、代持及关联公司等方式进行安排，将直播带货等主要收入渠道装入有限责任公司，个人仅以劳务关系领取薪酬，使得债权人在追讨个人债务时面临主体隔离与财产混同的举证难题。

更典型的例子，是某些艺人成立家庭公司，所有演出合同都以公司名义签订，片酬直接进入公司账户，转化为公司营收。而个人的大额消费，则以“业务支出”“报销”等形式从公司走账。这样一来，便可个人账户常年保持较低余额，而真正的大头资产沉淀在公司层面，公司的控股权往往掌握在父母等信赖的家人手中。

但必须提醒的是，该种安排并不能完全规避风险。配偶或债权人一方完全可主张该公司所获收入实质上源于相关自然人的个人劳务或经营。若法官通过审查资金流向、公司否仅为“壳公司”、以及相关自然人对公司资金的实际控制程度等因素，认定相关款项实为其“劳务报酬”或经营收益的转化形式，那这些钱仍然可能被认定为夫妻共同财产或个人责任财产。再复杂的合同安排，也不一定能完全挡住司法对财产实质的认定。

那么，普通大众如果希望未雨绸缪，在法律允许的范围内规划财产、防范风险，有哪些常见的思路可以参考呢？

一、资产代持与关系重构：常见，但有风险

常见的一种办法，就是把房产、股权等资产，登记在父母、成年子女或其他完全信赖的人名下。一旦自己负债，从表面上看，这些资产不属于你，或许能暂时规避被强制执行。

例如，有人在创业前把房子过户给父母。日后生意失败，债权人查其个人财产时，可能一无所获。但这里面风险不小：首先，如果债权人能拿出如出资流水、私下协议等证据，证明代持关系，依然可以诉请法院确认真实权属并执行。其次，代持人自身的风险也不容忽视，比如他们若出现婚姻变动、债务纠纷或离世，都可能让这份资产卷入不必要的麻烦，甚至导致财产外流。

实践中，部分企业家还会采取更为彻底的法律关系重构来隔离风险，如预防式离婚。即在预感可能背负巨额个人债务前，或婚姻关系破裂前，通过协议离婚的方式，将大部分夫妻共同财产划归一方所有，以期保护资产。如此一来，有债务风险的一方名下资产大大减少，债权人未来能追索的财产范围也就小了。

但要提醒的是，此种操作同样法律与道德风险极高。如果被证明是在债务产生前短期内，以损害债权人利益为目的的操作，法院极大可能认定其为恶意串通或欺诈性转移，从而撤销财产分割协议，让资产恢复原状用于偿债。同时，这也会彻底摧毁夫妻间的信任基础，引发一系列复杂难解的后患，绝非明智之选。

二、信托：更专业的结构化隔离

信托是一种更专业、也更结构化的财产管理制度。把财产合法地设立信托后，这部分财产就独立于你、信托机构以及受益人的其他财产。理论上，它具备破产隔离的功能，即你的个人债务一般不能追索到已设立信托的财产里。

关键在于，信托必须在你出现债务危机或婚姻危机之前就合法设立。如果已经负债或面临诉讼才匆忙设立，极有可能被认定为以逃避债务为目的的欺诈性转移，从而被法院撤销。此外，选择合规专业的受托机构也至关重要。

三、利用公司：有限责任构建风险屏障

通过设立有限责任公司来持有资产或经营业务，是利用公司独立人格和股东有限责任来隔离风险的常见方法。简单来说，公司欠债，原则上只以公司的财产偿还，不牵连股东个人的其他财产。

此方式的有效性建立在公司人格独立的基础上。必须严格区分公司财产与股东个人或家庭财产，做到财务独立、账目清晰。若出现公私账户混同、公司资金随意用于个人消费等人格混同情形，债权人可主张刺破公司面纱，要求股东对公司债务承担连带责任，风险隔离目的便无法实现。

最后需要强调的是，任何财产规划的初衷，都不应该是为了恶意逃废债务或侵害配偶、债权人的合法权益。它应当是在合法合规的前提下，结合自身情况所做的审慎安排。财富管理的真正目标，终究是保障资产安全、实现财产传承，而非制造新的法律风险与人与人之间的隔阂。

福州律师蔡思斌

2026年2月2日